Drax、xAI与反应堆排队：AI需求如何改变电力建设

电力行业里最新的数字不是反应堆数量，而是1吉瓦的算力。据《卫报》11月3日报道，英国最大发电站的拥有者、富时250指数成分股公司Drax已与基础设施投资商Brookfield和AI平台Radiant达成一项200亿英镑的交易。计划是在北约克郡的Drax厂址上建一座数据中心。最终容量将超过1GW，首批设施从2028年第一季度投运，功率最高100兆瓦。

据《卫报》报道，这座电厂燃烧木质生物质颗粒，发电量约占英国电力的5%。《卫报》指出，分析人士称它是二氧化碳排放量最大的单一排放源。Drax表示，这些碳会被重新生长的树木吸收。部长们已承诺，2027年之后它将扮演“远为有限的角色”，届时补贴将减半，并持续到2031年。Drax股价上涨近9%，市值接近30亿英镑。

把这两条新闻放在一起读，问题的轮廓就出来了。

同一天，Tom's Hardware报道称，xAI正用八台改装的喷气发动机涡轮为密西西比州一座数据中心供电。许可证允许挥发性有机化合物的限值提高25%。南方环境法律中心已对密西西比州的批准提出异议。该中心认为，xAI没有保证这些涡轮达到包括甲醛在内的污染物排放标准，并指其低估了预计排放量。这正是电池要填补的缺口。Canary Media在11月3日报道了乔治城大学和杜克大学的一份报告。报告认为，对数据中心而言，储能比天然气更清洁、更便宜，部署也更快。美国公用事业公司计划为数据中心需求新建超过60GW的天然气电厂，另有约90GW的表后天然气发电机组已被提议。作者认为，电池可以对冲搁浅资产风险，因为它们模块化，一旦AI需求没有到来，可以缩减规模。

核电的排队越来越长

核电离得更远，而队伍还在变长。据《日经亚洲》11月1日报道，受AI需求推动，全球在建反应堆数量已升至79座。韩国媒体报道称，这轮建设规模处于40年来的高点。在美国，NucNet于11月2日报道，监管机构完成了对X-energy公司Xe-100电厂的安全审查。《建设评论》同日报道，联邦层面正在审查一项4亿美元的小型反应堆提案，选址在Palisades。Canary Media在10月28日报道，能源部宣布向Constellation提供50亿美元贷款，用于核电增容。

融资这一边则更乱。

据《韩国时报》11月1日报道，首尔将为捷克核电项目启动应急响应机制。Businesskorea在11月2日报道，大宇建设已请求产业通商资源部出面调解这场纠纷。阿纳多卢通讯社11月2日给出的项目价值为175亿美元。韩国方面的报道称谈判已经破裂。据Businesskorea报道，政府表示自己没有调解权限。中国没有等待。世界核新闻11月2日报道，海阳核电站5号机组已浇筑第一罐混凝土，这是三期扩建工程的一部分。同一家媒体11月2日报道，PEJ已为波兰Lubiatowo-Kopalino电厂申请前期工程许可。另据Qazinform 11月2日报道，哈萨克斯坦一家钢铁企业将为本国核电站生产螺纹钢。open.kg在11月3日报道，哈萨克斯坦第三座核电站的选址已经确定。

电子究竟流向哪里

数据中心的工程进展比上面这些都快。

Tom's Hardware在11月3日报道，远景能源已完成其所说的首个商用800V直流供电系统。该系统位于内蒙古乌兰察布的Galaxy AI数据中心。它直接从10kV中压交流电转换，并可扩展到3GW。这意味着更小的占地和更高的密度，而不是新的发电来源。为这些站点供货的供应链也在整合。PV Magazine在11月3日报道，深圳南山热电计划以现金收购天合光能跟踪支架业务51%至70%的股权。天合光能2026年前九个月净亏损19.4亿元。同一家媒体11月3日报道，英发睿能在印度尼西亚投产了一座7.5GW的TOPCon电池厂。

这些都没有解决核心问题。建在补贴不断缩水的生物质厂址上的1GW数据中心、密西西比的喷气发动机，以及79座在建反应堆，是同一条需求曲线上的三个答案。其中只有一个能在2028年之前落地。