Qualcomm prognozuje 15 mld dol. przychodów z centrów danych do 2029 roku

Prognoza padła podczas telekonferencji wynikowej za IV kwartał 2026 r. Kształt narastania przychodów liczy się bardziej niż punkt docelowy. Qualcomm spodziewa się około 650 mln dol. w pierwszym kwartale 2027 r., 5 mld dol. do końca 2027 r. i 15 mld dol. do 2029 r. Dla porównania The Verge podał, że całkowite przychody firmy w 2026 r. wyniosły 10,4 mld dol., więc cel na 2029 r. w centrach danych przewyższa całkowite przychody z 2026 r.

Biznes telefoniczny się kurczy. Sprzedaż smartfonów spadła o około 20% w porównaniu z 2025 r.

Qualcomm rozwija działalność w centrach danych dzięki partnerstwom z Amazonem i Metą ogłoszonym na początku tego roku. Firma twierdzi, że centra danych będą docelowo odpowiadać za około 30% jej biznesu. Prognoza jest więc celem, a nie zakontraktowanym biznesem, i nabywcy mocy obliczeniowej do AI powinni interpretować ją właśnie tak.

Poprzeczka, którą ustawiła AMD

AMD postawiła poprzeczkę znacznie wyżej. Twierdzi, że docelowo ponad 80% jej przychodów ma pochodzić z centrów danych, przy około 30% Qualcomma. Ta różnica to częściowo ambicja, a częściowo arytmetyka. Qualcomm wciąż musi bronić kurczącego się biznesu telefonów, a centra danych mają według prognoz sięgnąć tylko około 30% jego działalności.

Pamięć ułożona na kości obliczeniowej

Krzem wciąż przechodzi walidację. Qualcomm poinformował, że zakończył wstępną walidację architektury pamięci High Bandwidth Compute, która układa warstwy DRAM na małej kości obliczeniowej. Umieszczenie pamięci w tym miejscu ogranicza energię zużywaną na przesyłanie danych, podał ServeTheHome.

Akcelerator Dragonfly AI250 ma w 2027 r. wejść w fazę próbek.

Tańsze pakowanie to część oferty. Ponieważ między ułożonymi kośćmi a głównym procesorem potrzeba mniej przepustowości, Qualcomm może użyć tradycyjnych organicznych podłoży 2D zamiast CoWoS lub EMIB. Układanie warstw nadal wymaga przejść przez krzem, więc produkcja nie staje się przez to łatwiejsza.

Moce idą na wnioskowanie

Inni już sprzedają moc obliczeniową do wnioskowania na sprzęcie, który istnieje. SambaNova i Supermicro podały 4 listopada, że zbudują systemy łączące procesory graficzne Nvidii do wstępnego przetwarzania z RDU SN50 do dekodowania, zaczynając od 10 000 chipów. Argumentują, że operatorzy mogą dołożyć moc do wnioskowania bez czekania na rozbudowy ograniczone dostępnością energii i chłodzenia, i przedłużyć życie procesorów graficznych, które już mają.

Argonne uznało ten sam argument za przekonujący. Argonne National Laboratory podało tego samego dnia, że dodało system Tara do swojej usługi wnioskowania. Tara ma 2 688 superchipów Nvidia GH200, około 100 razy więcej pamięci GPU, niż usługa miała wcześniej. Laboratorium rozszerzyło też Metis z dwóch do sześciu SambaRacków, czyli do 96 procesorów SambaNova SN40L. Dla kupujących pytanie brzmi nie tyle, który dostawca wygra, ile czy moc do wnioskowania pojawi się, zanim powstaną nowe obiekty ograniczone dostępem do energii.

Co dalej

Dwie daty wyznaczają ramy najbliższego roku. Próbki Dragonfly AI250 mają trafić do odbiorców w 2027 r. Prognoza Qualcomma wyznacza koniec 2027 r. jako termin na 5 mld dol. przychodów z centrów danych.